รู้หรือไม่ เทรด SSF Block Trade ก็ได้ปันผล

#ทันหุ้น-อย่างที่ทราบกันดีว่า การเทรด Single Stock Futures (SSF) ในกระดาน TFEX จะไม่มีสิทธิได้รับเงินปันผล อย่างไรก็ดียังมีวิธีการเทรดอีกหนึ่งแบบที่มีโอกาสได้รับเงินปันผลเหมือนกับการซื้อหุ้น วันนี้ทางทีม BLS Futures and Options ของหลักทรัพย์บัวหลวง จะมาเผยแนวทางดังกล่าวกัน

Single Stock Futures (SSF) คือ สัญญาซื้อขายล่วงหน้าที่มีหุ้นสามัญเป็นสินทรัพย์อ้างอิง (Underlying Asset) โดยที่ 1 สัญญาจะ เปรียบเสมือนการซื้อขายหุ้นอ้างอิงจำนวน 1,000 หุ้น ซึ่งจะใช้เงินลงทุนเพียง 5-25%ของมูลค่าสัญญาจริง

แต่การเทรด SSF ในกระดาน TFEX มีสภาพคล่องค่อนข้างต่ำ ดังนั้น จึงมีการนำการซื้อขายด้วยวิธี Block Trade เข้ามาใช้เพื่อเป็นการแก้ปัญหาดังกล่าว

ธุรกรรมแบบ Block Trade คือ ธุรกรรมการซื้อขายแบบรายใหญ่ โดยบริษัทหลักทรัพย์จะเข้ามาเป็นคู่สัญญาฝั่งตรงข้ามให้กับนักลงทุน เพื่อให้สามารถซื้อขาย SSF ได้ตามราคาและปริมาณที่ต้องการ ซึ่งทาง TFEX จะเป็นผู้กำหนดหุ้นอ้างอิง และจำนวนสัญญาขั้นต่ำในการซื้อขายแต่ละหุ้นอ้างอิง เช่น 20, 100, 500 และ 1,000 สัญญา ขณะที่การส่งคำสั่งซื้อขายต้องผ่านผู้แนะนำการลงทุนเท่านั้น* และมีขั้นตอนดังต่อไปนี้

เทรด SSF แบบ Block Trade ดีอย่างไร

การเทรด SSF แบบ Block Trade เหมาะสำหรับนักลงทุนที่ต้องการเก็งกำไร โดยใช้เงินลงทุนน้อย และสามารถรับความเสี่ยงได้สูง ซึ่งมีข้อดีดังนี้

1. สร้างผลตอบแทนได้ทั้งขาขึ้น-ขาลง ด้วยการ Long หรือ Short

2. ใช้เงินลงทุนน้อยกว่าการซื้อขายหุ้นอ้างอิง นักลงทุนซื้อขายได้ด้วยเงินลงทุนเพียง 5–20% ของมูลค่าสัญญา

3. ต้นทุนในการทำธุรกรรมถูกกว่าการซื้อขายหุ้น เพียง 0.1% ของมูลค่าสัญญา และจ่ายดอกเบี้ยเพียง 5.56% ต่อปี**

4. มีสิทธิได้รับเงินปันผลเช่นเดียวกับการถือหุ้น เฉพาะกรณีถือ Long SSF Block Trade จนถึงวันขึ้นเครื่องหมาย XD

หมายเหตุ: *นักลงทุนต้องปิดสัญญากับหลักทรัพย์บัวหลวงเท่านั้น **อัตราดอกเบี้ยอาจมีการเปลี่ยนแปลง ซึ่งเป็นไปตามที่บริษัทประกาศกำหนด

ตัวอย่างการเทรด SSF Block Trade ให้ได้เงินปันผล

สมมติหุ้นอ้างอิง PTTEPประกาศจ่ายเงินปันผลวันที่ 30 ม.ค. 67 หุ้นละ 5.25 บาท โดยจะขึ้น เครื่องหมาย XD วันที่ 19 ก.พ. 67 และจ่ายปันผลจริงวันที่ 22 เม.ย. 67

หากนักลงทุนเปิดสถานะ Long PTTEP แบบ Block Trade ที่ราคา 151.5 บาท จำนวน 20 สัญญา ณ วันที่ 15 ก.พ.67และปิดสถานะทั้งหมดที่ราคา 160.0 บาท ณ วันที่ 22 เม.ย. 67

การถือ Futuresจะได้กำไรจากส่วนต่างราคาของการเทรด Block Trade เท่ากับ (160.0-151.5) x 20 สัญญา x ตัวคูณดัชนี 1,000 = 170,000 บาท และจะได้รับเงินปันผลเต็มจำนวน ณ วันที่ปิดสถานะราว 5.25 x 20 x 1,000 = 105,000 บาท ทำให้ได้กำไรสุทธิ 170,000 + 105,000 = 275,000 บาท

ทั้งนี้การคำนวณดังกล่าวยังไม่ได้หักค่าใช้จ่ายอื่นๆ เช่น ค่าธรรมเนียมการซื้อ-ขาย และดอกเบี้ยในการทำธุรกรรม Block Trade (Source: BLS Futures and Options as of 19/04/24)

รู้ทันเกม รู้ก่อนใคร ติดตาม "ทันหุ้น" ที่นี่

FACEBOOK คลิก https://www.facebook.com/Thunhoonofficial/

YOUTUBE คลิก https://www.youtube.com/channel/UCYizTVGMealUUalT6VdUdNA

Tiktok คลิก https://www.tiktok.com/@thunhoon_

LINE@ คลิก https://lin.ee/uFms4n5

TELEGRAM คลิก https://t.me/thunhoon_news

Twitter คลิก https://twitter.com/thunhoon1