ทันหุ้น-สู้โควิด : บล.เมย์แบงก์ กิมเอ็ง ปรับเพิ่มคำแนะนำในหุ้นบริษัท คอมเซเว่น จำกัด (มหาชน) หรือ COM7  เป็นซื้อ  พร้อมปรับใช้ราคาพื้นฐานปี 2564 เท่ากับ 30 บาทต่อหุ้น 

โดยคาดผลประกอบการไตรมาส 2/63 จะถูกกระทบน้อยกว่าที่ตลาดประเมิน และมีลุ้นเซอร์ไพรส์ตลาดด้วยกำไร สัญญาณยอดขายหลังเปิดสาขากลับมาได้ไว ก่อนที่จะได้ประโยชน์เต็มๆจาก 5G ตั้งแต่ไตรมาส 4/63 ถึงปี 2566  หนุนกำไรกลับไปทำ All time high ได้อีกครั้ง โดยมองว่าในเดือน เม.ย.  แม้ปิดสาขาเต็มเดือน แต่ต้นทุนค่าเช่าส่วนใหญ่ได้รับส่วนลด ขณะมียอดขาย Online ราว 400 ล้านบาท  (10-15% ยอดขายรายเดือนปกติ) ช่วยลดผลขาดทุนน้อยกว่า worst case (-100 ล้านบาทต่อเดือน.)  

นอกจากนี้ การคลาย Lockdown และเปิดเมืองเร็วกว่าคาด 1 เดือน รวมถึงการเปิดสาขาเมื่อ 17 พ.ค. เริ่มผ่านจุดคุ้มทุนทันทีในพ.ค. และยอดขาย มิ.ย. ลุ้นกลับมาขยายตัวเทียบ ช่วงเดียวกันปีก่อน  ส่วนหนึ่งมาจาก iPhone SE ที่ผลตอบรับดีและสินค้ารองรับการเรียนOnline โดยรวมสะท้อนพฤติกรรมและกำลังซื้อกลับมาได้ไวและใกล้ปกติ เบื้องต้นคาดไตรมาส 2/63  มีกำไรสุทธิ 100-150 ล้านบาท ดีกว่าที่ตลาดคาดว่าขาดทุน

ส่วนในปี 2564 คาดว่าจะดีกว่าทุกๆ ปี เนื่องจากเริ่มต้นในส่วนของ 5G  หลังตัวเลขผู้ติดเชื้อผ่านจุดสูงสุด Bloomberg รายงาน Apple กำลังทยอยให้พนักงานกลับเข้าทำงานที่สำนักงานใหญ่  ซึ่งมองว่าเป็นข่าวดีต่อการพัฒนา iPhone 5G ที่จะเริ่มผลิตได้ในเดือน ก.ค. ก่อนจะวางขายทันในไตรมาส 4/63 และปี 2564  จะเป็นการจุดประกายครั้งสำคัญ ของตลาด 5G ในไทย  โดยเฉพาะตลาด B2C ในปี 2564-2566   ที่จะได้ปัจจัยเร่งจาก แบรนด์มือถือ ที่ผลักดันสินค้าใหม่เพื่อเพิ่มราคาขายต่อเครื่อง +20-30% 

นอกจากนี้ ค่ายมือถือ เพิ่มฐานลูกค้าและโอกาสขายแพคเกจ 5G ที่มีโอกาสปรับ ARPU ได้ 5-10% คุ้มค่าต่อการลงทุนเพื่อให้ได้ตามเกณฑ์การประมูล (ครอบคลุม 50% ของประชากรใน 6 หัวเมืองภายใน 4 ปี) ทั้งนี้ กสทช. ได้ประเมินผู้ใช้ 5G ที่ 25 ล้านเลขหมาย (ราว 1 ใน 3 ประชากรไทย) ภายในปี 2567 ที่กล่าวมาเป็นปัจจัยทำให้อุตสาหกรรมมือถือจะเติบโต +8-10%YoY เมื่อรวมกับแผนขยาย +100 สาขาเป็น 900 สาขาภายในสิ้นปีนี้เพื่อเพิ่มส่วนแบ่งตลาดก่อนเทรนด์ 5G จะมาถึง เพียงพอที่จะทำให้กำไรสุทธิปี 2564 ที่คาด 1,445 ล้านบาท เติบโต 18% จากปีนี้ กลับไปทำสถิติใหม่อีกครั้ง

ราคาหุ้น COM7 พักเที่ยงปิดที่ 27 บาท บวก 0.50 บาท หรือ 1.89% มีมูลค่าการซื้อขาย 200.58 ล้านบาท 

อยากลงทุนสำเร็จ เป็นเพื่อนกับเรา พร้อมรับข่าวสารได้ทุกช่องทางที่
APP ทันหุ้น ANDROID คลิ๊ก https://qrgo.page.link/US6SA
APP ทันหุ้น IOS คลิ๊ก https://qrgo.page.link/QJKT7
LINE@ คลิ๊ก https://lin.ee/uFms4n5
FACEBOOK คลิ๊ก https://www.facebook.com/Thunhoonofficial/
YOUTUBE คลิ๊ก https://www.youtube.com/channel/UCYizTVGMealUUalT6VdUdNA
TELEGRAM คลิ๊ก https://t.me/thunhoon_news
Twitter คลิ๊ก https://twitter.com/thunhoon1