ทันหุ้น-สู้โควิด : บล.เอเชีย พลัส หรือ ASPS ส่อง CPN รายงาน Q3/63 กำไรปกติ 2.36 พันล้านบาท ฟื้นตัวแรงจาก 311 ล้านบาทใน Q2/63 นำไปสู่การปรับกำไรปกติปีนี้เพิ่มเป็น 7.5 พันล้านบาท ส่วนปี 2564 คาดกำไรเติบโตสูง 36% yoy หนุนจากรายได้โต 25% yoy หลังทุกธุรกิจกลับมาดำเนินงานตามปกติเต็มปี คงแนะนำซื้อลงทุนระยะยาว

Q3/63 กำไรปกติ 2.36 พันล้านบาท ฟื้นแรงจาก 311 ล้านบาท Q2/63

งวด Q3/63 กำไรสุทธิ 2.48 พันล้านบาท หากไม่รวมกำไรพิเศษ 119 ล้านบาท มีกำไรปกติ 2.36 พันล้านบาท (กรณีไม่รวมการเปลี่ยนแปลงที่เกิดจากการใช้ TFRS16 มีกำไร 1.97 ล้านบาท) ฟื้นตัวจาก Q2/63 ที่มีกำไรปกติ 311 ล้านบาท หลังศูนย์การค้ากลับมาเปิดบริการตามปกติ และการให้ส่วนลดค่าเช่าแก่ผู้เช่าลดลงจากเฉลี่ย 30-50% งวด Q2/63 เหลือ 23-24% ใน Q3/63 ขณะที่ธุรกิจโรงแรมที่อุดรฯ เริ่มเปิดตั้งแต่ ก.ค. ที่ผ่านมา นอกจากนี้การควบคุมต้นทุนและค่าใช้จ่ายบริหารได้อย่างมีประสิทธิภาพ หนุนต่อมาร์จิ้น

ปรับประมาณการปี 2563-64..โดยภาพกำไรปี 2564 จะฟื้นตัวแข็งแรง

เพื่อสะท้อนผลกระทบจากมาตรฐานบัญชีใหม่ TFRS16 และข้อมูล 9M63 ทำให้ฝ่ายวิจัยปรับเพิ่มกำไรปกติปี 2563 ขึ้นจากเดิม 15% อยู่ที่ 7.5 พันล้านบาท (หากรวมกำไรพิเศษอิงจาก 9M63 มีกำไรสุทธิ 9.9 พันล้านบาท) ขณะที่ปี 2564 คาดกำไรปกติ 1.01 หมื่นล้านบาท ฟื้นตัวสูง 36% จากฐานต่ำปี 2563 หนุนด้วยรายได้ขยายตัว 25% yo y

คงแนะนำซื้อลงทุนระยะยาว

ราคาหุ้นช่วงเช้านี้ดีดตัวแรงระดับ 10% ปิดที่ 43.75 บาท ตอบรับผลประกอบการ Q3/63 ฟื้นตัวแรง QoQ เชื่อว่ากำไรจากนี้ยังมีแนวโน้มฟื้นตัวต่อเนื่อง หลังทุกธุรกิจกลับมาดำเนินงานตามปกติ ขณะที่การลงทุนยังเป็นไปตามแผน โดยปีหน้าเตรียมเปิดเพิ่มอีก 2 ศูนย์การค้าใหม่ แนะนำซื้อลงทุนยาว อิง DCF-WACC 8% FV ปี 2564 ที่ 60.00 บาท

อยากลงทุนสำเร็จ เป็นเพื่อนกับเรา พร้อมรับข่าวสารได้ทุกช่องทางที่
APP ทันหุ้น ANDROID คลิ๊ก https://qrgo.page.link/US6SA
APP ทันหุ้น IOS คลิ๊ก https://qrgo.page.link/QJKT7
LINE@ คลิ๊ก https://lin.ee/uFms4n5
FACEBOOK คลิ๊ก https://www.facebook.com/Thunhoonofficial/
YOUTUBE คลิ๊ก https://www.youtube.com/channel/UCYizTVGMealUUalT6VdUdNA
TELEGRAM คลิ๊ก https://t.me/thunhoon_news
Twitter คลิ๊ก https://twitter.com/thunhoon1