ทันหุ้น-บล.โนมูระ พัฒนสิน คาดว่าระยะสั้นหุ้นบริษัท บางกอก เชน ฮอสปิทอล จำกัด (มหาชน)หรือ BCH ยังมีประเด็นเอื้อต่อการเก็งกำไร เนื่องจากคาดว่าไตรมาส 2/64 จะมีรายได้เสริมจากการตรวจและรักษาโควิด-19 จะเร่งตัวขึ้นจากไตรมาส 1/64 ที่มีสัดส่วน 21% จากยอดตรวจโควิด-19 เฉลี่ยต่อวันเพิ่มราว 4 เท่าตัว รวมทั้งมีรายได้จากการรักษาผู้ป่วยโควิด-19 และรายได้ให้บริการฉีดวัคซีนโควิด-19 สำหรับหน่วยงานรัฐราชการต่างๆ และคาดว่ากำไรไตรมาส 2/64 ของ BCH จะเติบโตเมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันปีก่อนและเทียบกับไตรมาส 1/64 และดีกว่ากลุ่ม 

นอกจากนี้การเร่งตัวขึ้นของรายได้เสริมจากการให้บริการโควิด-19 ในไตรมาส 2/64 จะส่งผลให้ประมาณการรายได้ทั้งปี 2564 จะมี upside สูงกว่าประมาณการของฝ่ายวิจัยที่คาดว่าจะมีสัดส่วนราว 10% ในเบื้องต้นคาดว่าทั้งปี 2564 BCH จะมีสัดส่วนรายได้เสริมโควิด-19 เฉลี่ยราว 20% ทำให้ประมาณการกำไรสุทธิปี 2564 จะมี upside ราว 10% หรือคิดเป็นมูลค่าส่วนเพิ่มราว 2.50 บาท สำหรับการเก็งกำไรระยะสั้น แต่ไม่มีผลต่อการเพิ่ม Upside ในปี 2565 เนื่องจากคาดว่ารายได้เสริมโควิด-19 หลักจากการตรวจโควิด-19 จะไม่เกิดอย่างมีนัยสำคัญ แต่มองว่า Upside ต่อประมาณการกำไรปี 2565 จะมาจากการรวมรายได้บริการฉีดวัคซีนทางเลือกของโรงพยาบาลเอกชน 

เมื่อพิจารณาจากพื้นฐานยังคงแนะนำ  Neutral และให้ราคาเป้าหมายปี 2565 ที่ 19.30 บาท ซึ่งมองว่าระยะสั้น BCH ยังมีแนวโน้ม outperform กลุ่ม เนื่องจากเป็นโรงพยาบาลที่ได้ประโยชน์มากสุดจากรายได้เสริมโควิด-19 ช่วยพยุงผลการดำเนินงานในช่วงที่มีการแพร่ระบาด, ผลดำเนินงานไตรมาส 2/64เติบโตเด่น และประมาณการกำไรปี 2564จะมี upside จากปรับเพิ่มสมมติฐานรายได้เสริมโควิด-19 ส่วนประมาณการกำไรปี 2565 ฝ่ายวิจัยยังไม่รวมรายได้บริการฉีดวัคซีนทางเลือก 

อยากลงทุนสำเร็จ เป็นเพื่อนกับเรา พร้อมรับข่าวสารได้ทุกช่องทางที่
APP ทันหุ้น ANDROID คลิ๊ก https://qrgo.page.link/US6SA
APP ทันหุ้น IOS คลิ๊ก https://qrgo.page.link/QJKT7
LINE@ คลิ๊ก https://lin.ee/uFms4n5
FACEBOOK คลิ๊ก https://www.facebook.com/Thunhoonofficial/
YOUTUBE คลิ๊ก https://www.youtube.com/channel/UCYizTVGMealUUalT6VdUdNA
TELEGRAM คลิ๊ก https://t.me/thunhoon_news
Twitter คลิ๊ก https://twitter.com/thunhoon1