ส่องพื้นฐาน-เทคนิคลงทุน CPN-GPSC-KKP-MTC

#ทันหุ้น - บล.แลนด์ แอน เฮ้าส์ ออกบทวิเคราะห์ โดยแนะนำ 4 หลักทรัพย์ ประกอบด้วย ส่องพื้นฐาน-เทคนิคลงทุน CPN-GPSC-KKP และ MTC โดยพิจารณาจากปัจจัยพื้นฐาน รวมถึงกลยุทธ์คำแนะนำในแต่ละหลักทรัพย์

หุ้น CPN แนะนำซื้อ เป้าหมาย 80บ.

- กำไร Q4/65 ก่อนหักรายการพิเศษ +67%YoY จากการฟื้นตัวในทุกธุรกิจ โดยเฉพาะธุรกิจศูนย์การค้า หลังผ่อนคลายล็อกดาวน์ ดันรายได้ศูนย์ฯ ใกล้เคียงก่อนโควิด หนุนกำไรทั้งปี 65 +51%YoY

- ปี 66 ยังได้ประโยชน์จากธุรกิจหลักและธุรกิจอื่นอย่างการกลับมาเปิดศูนย์ฯ รามอินทรา หลังปิดปรับปรุงครั้งใหญ่ การเปิดมาร์เช่ ทองหล่อใน Q1/66 และการเปิดศูนย์ฯ ใหม่ เซ็นทรัล เวสต์วิลล์ใน Q4/66 +เปิดตัวรร.อีก1 แห่งที่อุบลฯ และมีคอนโดฯ สร้างเสร็จอีก 4 โครงการ จองเต็มแล้ว 2 โครงการหนุนกำไรปี 66 โตสูงต่อเนื่อง

- แนวรับ 66/67 แนวต้าน 69.5/71.5

หุ้น GPSC แนะนำซื้อ เป้าหมาย 74บ.

- คาดกำไร FY66F ฟื้นตัวเด่นจากราคาก๊าซธรรมชาติและถ่านหินลดลง แต่ราคาขายไฟฟ้าในช่วง ม.ค.-เม.ย.ปรับขึ้นตามค่า Ft รวมถึงคาดส่วนแบ่งกำไรเพิ่มขึ้นจาก Solar ในอินเดีย และ Wind ในไต้หวัน

- ตั้งเป้าหมายกำลังผลิตไฟฟ้าใหม่ 300 MW ในปีนี้โดยเน้น Renewable ทั้งหมด

- มีปัจจัยบวกรออยู่ข้างหน้าจากการประกาศผล Renewable 5,203 MW ในเดือนหน้าและการเปิดประมูลรอบใหม่อีก 3,668.5 MW

- แนวรับ 67/68 แนวต้าน 71.5/72.5

หุ้น KKP แนะนำซื้อ เป้าหมาย 95บ.

- กำไรปี 65 +20% YoY ยังทำนิวไฮ ได้แรงหนุนหลักธุรกิจธนาคารด้วยการเติบโตสินเชื่อโต21% YoY

- คาดกำไร FY66F โตต่อเนื่องโดยคาดยังได้แรงหนุนธุรกิจธนาคารและตลาดทุน ตั้งเป้าสินเชื่อโต +13%

- เริ่มเห็นสัญญาณคุณภาพสินทรัพย์ดีขึ้น เชื่อคุม NPL อยู่ที่ 3.1% บวกกับรับปันผล 2H65 @1.5 บ. (XD.27 เม.ย.) พร้อมแจกวอร์แรนท์ในอัตรา 12KKP: 1KKP-W5 : 1KKP-W6

- แนวรับ 62.5/63.5 แนวต้าน 67/68

หุ้น MTC แนะนำซื้อ เป้าหมาย 38บ.

- การเร่งโตในภาวะเศรษฐกิจไม่เป็นใจ ส่งผลให้ต้องตั้งสำรองสูง สอดรับคุณภาพสินทรัพย์ที่ถดถอย กดดันกำไรปี 66 แค่ทรงตัว แม้คาดสินเชื่อยังโตได้ดี

- คุณภาพสินทรัพย์ที่ด้อยลงเป็นผลหลักจากสภาพเศรษฐกิจ เชื่อจะ peak สุด Q2/66-Q3/66 และจะค่อยๆ ดีขึ้น คาดเลือกตั้งช่วยเงินสะพัดระยะสั้น ลุ้นเศรษฐกิจฟื้นตัวหนุน

- ราคาหุ้นปรับลงมาก ขณะที่ยังมี ROE สูงถึง 17% + Div.Yield 2.8%(ปันผลปี [email protected]บ.XD 27 เม.ย.) + เก็งแนวโน้มดอกเบี้ยขาขึ้นใกล้จบ

- แนวรับ 32/33 แนวต้าน 35/37.5